Cómo Posicionan sus Carteras para Final de 2025
2025-11-18
Ver vídeo en YouTubeInversores de renombre como Warren Buffett y otros gestores multimillonarios están reconfigurando sus carteras, mostrando cautela general pero identificando oportunidades puntuales en empresas sólidas y con ventajas competitivas únicas.
Puntos clave
- Berkshire Hathaway invierte 4000 millones en Alphabet y acumula un 30% de caja.
- La Fundación Bill y Melinda Gates vende el 65% de Microsoft.
- Terry Smith reduce fuertemente su posición en Microsoft y vende más del 50% de Meta Platforms.
- Dave Cantesaria sigue su estrategia de alta calidad a precios razonables, concentrado en monopolios como FICO, Visa y Mastercard.
- Chris H. aumenta su posición en Visa un 47%, considerándola atractiva.
- Los grandes inversores están cautelosos pero buscan oportunidades puntuales en empresas dominantes.
- Se recomienda ser más defensivo en el mercado actual, pero atento a correcciones para compras estratégicas.
Opiniones del autor
- Los inversores de renombre están mostrando cautela general, acumulando caja y reduciendo posiciones en algunas empresas, pero identifican oportunidades puntuales en compañías con monopolios o duopolios y fuertes ventajas competitivas.
- Las empresas con alto poder de fijación de precios y barreras de entrada significativas son un foco de interés para muchos de estos inversores.
- La gestión de la caja es crucial para grandes inversores, quienes esperan oportunidades de muy bajo riesgo y alta rentabilidad para asignar capital.
- Se observa una tendencia a la concentración de carteras en pocas empresas de alta convicción.
- Se sugiere que la venta de Microsoft por parte de la Fundación Bill y Melinda Gates y Terry Smith podría ser una toma de beneficios.
- Se destaca la importancia de las valoraciones atractivas, especialmente tras correcciones de mercado, para realizar compras estratégicas.
- El análisis de Visa sugiere un potencial de retorno anual compuesto de doble dígito y un precio objetivo con un significativo upside.
- Se concluye que el momento actual es para ser más defensivo, pero se pueden encontrar oportunidades puntuales incluso en mercados sobrevalorados.
Empresas e índices mencionados
NASDAQ
Se menciona la inversión de Berkshire Hathaway, considerada una compra.
Previsión: Alcista
Precio objetivo: no disponible
Continúa siendo la segunda mayor posición en la cartera de Berkshire Hathaway.
Previsión: Neutra
Precio objetivo: no disponible
NASDAQ
Berkshire Hathaway ha reducido su posición en un 14,9%, aunque sigue siendo la mayor posición en su cartera.
Previsión: Neutra
Precio objetivo: no disponible
Euronext Amsterdam
Es una posición en la cartera de Dave Cantesaria.
Previsión: Alcista
Precio objetivo: no disponible
Berkshire Hathaway ha reducido ligeramente su participación.
Previsión: Neutra
Precio objetivo: no disponible
La fundación Bill y Melinda Gates tiene un 30% de su cartera invertido en esta empresa.
Previsión: Alcista
Precio objetivo: no disponible
Es una de las mejores gestoras de activos del mundo y una posición en la cartera de Bill Ackman.
Previsión: Neutra
Precio objetivo: no disponible
La Fundación Bill y Melinda Gates considera que está a buen precio actualmente.
Previsión: Alcista
Precio objetivo: no disponible
Berkshire Hathaway ha realizado compras pequeñas y consecutivas durante cinco trimestres.
Previsión: Alcista
Precio objetivo: no disponible
La inversión en esta empresa ha ido muy bien para Chris H.
Previsión: Alcista
Precio objetivo: no disponible
NYSE
Bill Ackman tiene un 10% de su cartera invertido en esta empresa.
Previsión: Neutra
Precio objetivo: no disponible
NASDAQ
Dave Cantesaria redujo su posición en un 0,84%.
Previsión: Neutra
Precio objetivo: no disponible
NYSE
Junto con Visa, domina su mercado y es una posición en la cartera de Dave Cantesaria.
Previsión: Alcista
Precio objetivo: no disponible
NASDAQ
Terry Smith vendió más del 50% de sus acciones, a pesar de seguir siendo una de las principales posiciones.
Previsión: Neutra
Precio objetivo: no disponible
NASDAQ
La Fundación Bill y Melinda Gates ha vendido el 65% de sus acciones, y Terry Smith ha reducido su posición en casi la mitad.
Previsión: Neutra
Precio objetivo: no disponible
Es una posición en la cartera de Dave Cantesaria.
Previsión: Alcista
Precio objetivo: no disponible
Terry Smith redujo su posición en un 20%.
Previsión: Neutra
Precio objetivo: no disponible
Bill Ackman tiene un 10% de su cartera invertido en esta empresa, conocida por marcas como Burger King.
Previsión: Neutra
Precio objetivo: no disponible
Junto con Moody's, domina el mercado de calificación crediticia, y es una posición en la cartera de Dave Cantesaria.
Previsión: Alcista
Precio objetivo: no disponible
NASDAQ
Berkshire Hathaway ha reducido más del 30% en esta empresa, considerándola cara a ciertos niveles de precio.
Previsión: Bajista
Precio objetivo: no disponible
NYSE
Chris H. aumentó su posición en un 47%, representando un 18% de su cartera. Se considera que está en una zona atractiva.
Previsión: Alcista
Precio objetivo: no disponible
La Fundación Bill y Melinda Gates considera que está en una zona atractiva tras correcciones recientes.
Previsión: Alcista
Precio objetivo: no disponible
NYSE
Terry Smith añadió un 25% a su posición.
Previsión: Alcista
Precio objetivo: no disponible
Analítico y precavido